采寫／陳紀(jì)英

編輯／萬(wàn)天南

發(fā)布了一季度財(cái)報(bào)的美團(tuán)，處在輿情中心，外界提出了諸多質(zhì)疑。

其一，增長(zhǎng)模式能否從單通道切換到多通道？其實(shí)不僅僅美團(tuán)，其他互聯(lián)網(wǎng)巨頭都面臨類似挑戰(zhàn)，移動(dòng)紅利總會(huì)消失殆盡，用戶增長(zhǎng)早晚見頂，縱向增長(zhǎng)必然要換道為橫向擴(kuò)張，騰訊切入產(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)，阿里上馬云計(jì)算，京東深入抖快腹地找增量，拼多多布局社區(qū)團(tuán)購(gòu)，等等。

其二，隨著生態(tài)越發(fā)復(fù)雜，主體越發(fā)多元，考驗(yàn)平臺(tái)的治理能力。美團(tuán)如何協(xié)同好710萬(wàn)商戶、5.7億用戶的利益，從“博弈”走向“共生”？在市場(chǎng)監(jiān)管總局的反壟斷大棒之下，如何牢固平臺(tái)和商戶關(guān)系？美團(tuán)5月初開啟的一輪外賣傭金改革，就志在于此。

其三，作為社會(huì)化企業(yè)的美團(tuán)，如何應(yīng)對(duì)新的勞資關(guān)系。

2020年，超過470萬(wàn)名騎手在美團(tuán)獲得收入，騎手與美團(tuán)的關(guān)系并非傳統(tǒng)的雇傭勞動(dòng)關(guān)系，美團(tuán)作為一個(gè)典型的社會(huì)化企業(yè)，其內(nèi)外治理邊界并不清晰，其組織架構(gòu)也不同于傳統(tǒng)的企業(yè)組織，如何在這種變遷中，尋找到一條長(zhǎng)效的治理之道，于美團(tuán)、滴滴等，都是新挑戰(zhàn)。比如騎手的社會(huì)保障痛點(diǎn)，如何解決？

關(guān)關(guān)難過關(guān)關(guān)過。

增長(zhǎng)真的見頂了嗎？

從整體來(lái)看，目前美團(tuán)的用戶增長(zhǎng)紅利，并未見頂。

以年度為周期來(lái)看，2019年Q1，2020年Q1，2021年Q1，美團(tuán)的活躍用戶數(shù)分別為4.12億、4.49億、5.69億，以此測(cè)算，過去一年間，美團(tuán)凈增活躍用戶數(shù)為1.2億，相比上一季度，凈增約6000萬(wàn)。

但不可否認(rèn)的是，過去12月內(nèi)，1.2億的凈增用戶，相比上一個(gè)年度1.37億的凈增用戶，用戶增長(zhǎng)確實(shí)有所放緩。

因此，美團(tuán)早晚要切換到多通道增長(zhǎng)模式。

多通道增長(zhǎng)模式指的是在用戶量絕對(duì)提升外，其二，人均外賣訂單交易筆數(shù)提升，其三，新興業(yè)務(wù)營(yíng)收占比的提升，比如美團(tuán)優(yōu)選等等。

先來(lái)看看人均訂單數(shù)量。

財(cái)報(bào)顯示，美團(tuán)單用戶的年均消費(fèi)次數(shù)大幅增長(zhǎng)，達(dá)到30.5次。根據(jù)現(xiàn)有的用戶數(shù)可知，美團(tuán)截至2021年3月31日的12個(gè)月訂單量為173.6億單，較2020年四季度環(huán)比增加30.1億單，作為對(duì)比，美團(tuán)2016-2020五年的新增訂單數(shù)分別為12億、25億、37億、28億、20億，綜上不難發(fā)現(xiàn)，美團(tuán)2020年Q1單季度的訂單凈增量，超過了2018年之外的所有年度訂單凈增量。

用戶量和人均訂單量雙雙高增長(zhǎng)之下，加持「春節(jié)不打烊」活動(dòng)，推動(dòng)美團(tuán)外賣訂單量較過往年份強(qiáng)勁增長(zhǎng)，交易金額同比增長(zhǎng)99.6%至人民幣1427億元，日均交易筆數(shù)同比增長(zhǎng)113.5%至3230萬(wàn)筆，餐飲外賣業(yè)務(wù)營(yíng)收達(dá)到205.75億元，同比增長(zhǎng)116.8%。

再來(lái)看第三個(gè)數(shù)據(jù)，美團(tuán)營(yíng)收是否實(shí)現(xiàn)了多元化？

繼續(xù)以第一季度數(shù)據(jù)為例，2019年Q1、2020年Q1、2021年Q1，美團(tuán)餐飲外賣營(yíng)收分別為107億、94.5億、205.75億元，對(duì)總營(yíng)收的貢獻(xiàn)占比分別為55.7%，56.7%，55.6%。整體而言，處于小幅下調(diào)趨勢(shì)，考慮到疫情之下，酒旅需求被大幅壓抑，因此，如果剔除疫情影響，外賣業(yè)務(wù)營(yíng)收貢獻(xiàn)占比會(huì)更低。

而在餐飲外賣、到店及酒旅業(yè)務(wù)、新興業(yè)務(wù)三個(gè)板塊中，增速最快的就是新興業(yè)務(wù)，2021年第一季度，這一板塊的營(yíng)收同比增加136.5%至人民幣99億元，高于餐飲外賣116.8%的同比增速。

而從單通道切換到多通道，代價(jià)就是虧損。本季度美團(tuán)凈虧損額高達(dá)48.5億元，遠(yuǎn)高于去年同期15.79億的虧損額。

其實(shí)，2019年美團(tuán)就實(shí)現(xiàn)了全年盈利，為何本季度虧損額大幅升高？拆解財(cái)務(wù)表不難發(fā)現(xiàn)，本季度，餐飲外賣、到店及酒旅業(yè)務(wù)都實(shí)現(xiàn)了正營(yíng)收，其中餐飲外賣業(yè)務(wù)由去年一季度虧損7090萬(wàn)元變?yōu)楸炯径扔?1億元。而高達(dá)80億的虧損，主要來(lái)自新業(yè)務(wù)。

為什么美團(tuán)不惜虧損投入零售行業(yè)？

于美團(tuán)來(lái)說(shuō)，社區(qū)電商是必打之戰(zhàn)。第一聲集結(jié)號(hào)拉響于2020年7月7日，當(dāng)天，美團(tuán)發(fā)布組織調(diào)整公告，宣布成立社區(qū)團(tuán)購(gòu)事業(yè)部“美團(tuán)優(yōu)選”，由美團(tuán)高級(jí)副總裁、S-team成員陳亮負(fù)責(zé)，而S-team正是美團(tuán)最高的管理決策機(jī)構(gòu)，不難看出美團(tuán)對(duì)此業(yè)務(wù)的看重。

據(jù)王興在本次財(cái)報(bào)電話會(huì)議上透露，目前，美團(tuán)優(yōu)選已經(jīng)覆蓋到2600個(gè)市鎮(zhèn)。

社區(qū)電商規(guī)模足夠龐大。每日優(yōu)鮮創(chuàng)始人徐正曾做過測(cè)算，他估計(jì)40萬(wàn)億社會(huì)零售總額中，社區(qū)商業(yè)零售總額大概貢獻(xiàn)了20萬(wàn)億。而社區(qū)團(tuán)購(gòu)本質(zhì)上就是對(duì)社區(qū)商業(yè)零售的數(shù)字化。

其次，目前美團(tuán)外賣餐飲業(yè)務(wù)的觸角僅僅下沉到了縣城級(jí)別，而社區(qū)團(tuán)購(gòu)可以下探到鄉(xiāng)鎮(zhèn)村組，因此，社區(qū)團(tuán)購(gòu)獲取的用戶，于美團(tuán)是全新用戶，未來(lái)也能反哺其存量業(yè)務(wù)。

據(jù)王興透露，2021年Q1，美團(tuán)的新增用戶中半數(shù)由美團(tuán)優(yōu)選貢獻(xiàn)。

盡管目前來(lái)看，美團(tuán)從單通道向多通道增長(zhǎng)切換的路徑還算順暢，尤其在社區(qū)團(tuán)購(gòu)賽道上，美團(tuán)優(yōu)選、多多買菜是唯二走到前列的公司。

但挑戰(zhàn)依然存在，比如，在監(jiān)管部門叫停社區(qū)團(tuán)購(gòu)價(jià)格戰(zhàn)之后，如何提升產(chǎn)品品質(zhì)留存用戶，如何激勵(lì)團(tuán)長(zhǎng)提升效率；此外，作為社區(qū)團(tuán)購(gòu)引流品類的生鮮，質(zhì)量不夠穩(wěn)定，如何優(yōu)化倉(cāng)儲(chǔ)和配送服務(wù)，甚至建設(shè)冷鏈能力等，這些基礎(chǔ)設(shè)施投資所需不菲，也是美團(tuán)面臨的挑戰(zhàn)。

美團(tuán)當(dāng)年在外賣領(lǐng)域的經(jīng)驗(yàn)，就是對(duì)核心能力比如配送網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行長(zhǎng)期投入，最終帶來(lái)的是門檻極高的優(yōu)勢(shì)，放到優(yōu)選這里同理。于是可以這么理解目前零售業(yè)務(wù)的虧損，現(xiàn)在花錢，是為了日后省錢。

生態(tài)復(fù)雜化，上下游如何從“博弈”到”共生“？

所有平臺(tái)型公司的的增長(zhǎng)，都伴隨著一次次的破界。

長(zhǎng)久以來(lái)，外界一直把“無(wú)邊界”扣在美團(tuán)和王興本人身上，但實(shí)際上，這是對(duì)美團(tuán)最大的誤讀。

無(wú)邊界的后半句是，“只關(guān)注核心”。只要核心是清晰的——到底服務(wù)什么人？給他們提供什么服務(wù)？核心在哪，邊界就在哪。

美團(tuán)如此，滴滴如此，阿里如此。一方面，平臺(tái)型公司的邊界已經(jīng)與外部社會(huì)模糊化，傳統(tǒng)公司內(nèi)部上行下效的那一套管理機(jī)制不再Work。另一方面，平臺(tái)上的多重角色的利益分配機(jī)制，也需要?jiǎng)討B(tài)平衡，隨著生態(tài)越來(lái)越復(fù)雜，從利益博弈中，找到共生共贏之道，是所有平臺(tái)型公司的共同挑戰(zhàn)。

在美團(tuán)，利益分配機(jī)制的核心焦點(diǎn)之一，是如何厘定外賣傭金比率。

一方面，在監(jiān)管部門反壟斷大棒之下，二選一成為歷史，商戶的自主選擇權(quán)得到保障，平臺(tái)要留住商戶，必須建立共贏機(jī)制。

另一方面，關(guān)于外賣平臺(tái)傭金收取是否合理，行業(yè)一直爭(zhēng)議不斷，有些商家認(rèn)為傭金占比過高。但從平臺(tái)營(yíng)收構(gòu)成來(lái)看，傭金比例似乎下調(diào)空間不大。

以美團(tuán)為例，2021年Q1平臺(tái)外賣交易金額為1427億元，平臺(tái)獲得傭金收入184億元，以此測(cè)算，傭金比率約為12.9%，而如果扣除支付給騎手的成本費(fèi)用，則美團(tuán)外賣傭金率僅為個(gè)位數(shù)。

不妨橫向類比下同行，從國(guó)外來(lái)看，由于其人力配送成本相對(duì)較高，收取的傭金率普遍高出國(guó)內(nèi)水平，幾乎達(dá)到了中國(guó)的2倍以上，GrubHub、Uber Eats和英國(guó)Deliveroo的傭金率普遍超過了30%。

其中，Grubhub的傭金營(yíng)收構(gòu)成由三個(gè)部分組成：超過20%的配送費(fèi)是大頭、12.5%的基礎(chǔ)傭金次之、以及0-17.5%的4檔推廣費(fèi)，而三項(xiàng)費(fèi)用相加竟超過40%，遠(yuǎn)高于中國(guó)外賣平臺(tái)15-20%的傭金率。

再?gòu)挠芰?lái)看，2021年Q1季度，每單外賣餐飲留給美團(tuán)的凈利潤(rùn)僅有0.38元，2020年，單筆外賣訂單的利潤(rùn)更是低至0.28元。

從以上數(shù)據(jù)來(lái)看，外賣無(wú)論如何都算不上“暴利”。

因此，消除誤會(huì)的第一步，是把外賣傭金透明化。

美團(tuán)5月的外賣傭金改革，第一步就是費(fèi)率透明化，把技術(shù)服務(wù)費(fèi)（傭金）和履約服務(wù)費(fèi)（配送費(fèi)）進(jìn)行拆分，技術(shù)服務(wù)費(fèi)由商家信息展示、交易服務(wù)、商服及客服、IT運(yùn)維等服務(wù)費(fèi)用組成，是商家使用外賣平臺(tái)時(shí)需要支付的固定支出。履約服務(wù)費(fèi)則包括支付騎手的工資、補(bǔ)貼、人員培訓(xùn)管理等，只有商家選擇使用美團(tuán)配送時(shí)才會(huì)產(chǎn)生。

其次，則是通過設(shè)計(jì)科學(xué)的游戲規(guī)則，動(dòng)態(tài)調(diào)整傭金比例，引導(dǎo)商戶降本增效。

過去，美團(tuán)向商戶收取固定費(fèi)用，導(dǎo)致商家并不在乎訂單距離遠(yuǎn)近、客單價(jià)高低，一概全盤接單，一方面，遠(yuǎn)距離訂單客觀上提升了配送成本，另一方面，也導(dǎo)致消費(fèi)者等待過久，影響體驗(yàn)。

而新計(jì)費(fèi)規(guī)則下，費(fèi)率與配送距離、配送時(shí)段、訂單價(jià)格等變量相關(guān)，比如，配送距離較遠(yuǎn)的深夜凌晨訂單，費(fèi)用較高，會(huì)引導(dǎo)商戶優(yōu)選近距離訂單，提升整體配送效率。

反之越低，根據(jù)測(cè)算，新收費(fèi)模式下，3公里以內(nèi)訂單減收明顯，這部分訂單占到外賣訂單總量的75%以上。此外，中低客單價(jià)訂單的收費(fèi)也減少，中小餐飲企業(yè)因而收益，最終實(shí)現(xiàn)整個(gè)鏈條效率的提升。

可見，美團(tuán)傭金計(jì)算規(guī)則的調(diào)整，并不是一場(chǎng)此消彼長(zhǎng)的零和游戲，一方面試圖通過降本增效，降低配送履約成本，來(lái)同時(shí)保障平臺(tái)、商戶利益，另一方面，對(duì)弱勢(shì)的中小商家有所傾斜和扶持，來(lái)保證整個(gè)生態(tài)的多元，避免過度的馬太效應(yīng)。

零工模式下，如何分配“美團(tuán)薪”？

當(dāng)共享經(jīng)濟(jì)大行其道，零工模式開始奏響冰與火之歌，美團(tuán)與騎手、滴滴與司機(jī)的之間的關(guān)系，到底該如何界定？

一方面，靈活用工成為了中國(guó)政府保就業(yè)、農(nóng)村騎手脫貧致富的主渠道。目前美團(tuán)平臺(tái)上的注冊(cè)外賣員超過470萬(wàn)人，2020年，上述騎手在美團(tuán)平臺(tái)獲得了高達(dá)486億的報(bào)酬，騎手支出在美團(tuán)傭金收入的占比高達(dá)83.1%。

486億意味著什么？根據(jù)國(guó)家統(tǒng)計(jì)局2019年農(nóng)民工監(jiān)測(cè)調(diào)查報(bào)告，當(dāng)年外出農(nóng)民工月均收入4427元，以江西省為例，其2019年外出打工的農(nóng)民工數(shù)量為1111萬(wàn)人，每月總收入為487億，這和美團(tuán)一年向騎手支付的薪水基本相當(dāng)“美團(tuán)薪”帶來(lái)的就業(yè)價(jià)值可見一斑。

另一方面，美團(tuán)與騎手、滴滴與司機(jī)的關(guān)系，又不同于傳統(tǒng)的勞動(dòng)關(guān)系，雙方的松散度較高，要不要效仿普通勞動(dòng)關(guān)系，為騎手、司機(jī)繳納五險(xiǎn)一金？

其實(shí)，這個(gè)問題的終極答案，還是要回到中國(guó)的社保體系的屬地化管理，以及騎手的個(gè)人利益訴求上。

目前，外賣騎手多以外來(lái)務(wù)工人員為主，大多數(shù)不會(huì)在工作地定居，工作地繳納的保障，難以持續(xù)享有，因此，騎手們“社保不出省”的意識(shí)根深蒂固。

其次，騎手在戶籍地也多以個(gè)體為主，八成以上來(lái)自農(nóng)村，大多在戶籍地參加了新農(nóng)合醫(yī)療、農(nóng)村養(yǎng)老保險(xiǎn)等，與城鎮(zhèn)職工、城鎮(zhèn)居民保險(xiǎn)，難以承接和延續(xù)，也無(wú)需重復(fù)保障，因此，大多數(shù)騎手實(shí)際上更傾向于多拿工資，而五險(xiǎn)一金中個(gè)人須承擔(dān)的部分，對(duì)他們反而是不小的負(fù)擔(dān)，且難見持續(xù)回報(bào)。

因此，大多數(shù)騎手在工作地繳納五險(xiǎn)一金的自主意愿相當(dāng)有限，也就是說(shuō)，傳統(tǒng)的五險(xiǎn)一金社保體系，并不適配大部分外賣騎手的實(shí)際情況和利益訴求。

不過，這并不意味著平臺(tái)、政府都放任不管，事實(shí)上，外賣騎手最需要的可能是五險(xiǎn)一金中的工傷保險(xiǎn)。

在財(cái)報(bào)會(huì)議上，王興透露，目前美團(tuán)正在“配合政府相關(guān)部門，探索平臺(tái)靈活就業(yè)群體的職業(yè)傷害保障試行辦法“。

而放眼國(guó)外，如何界定靈活用工的法律邊界，也未有定論。

英國(guó)司法體系把“零工”視為“勞工”。今年3月，英國(guó)某法院判定Uber平臺(tái)上的司機(jī)有權(quán)享有最低工資、帶薪休假等“勞工權(quán)利”，目前，整個(gè)歐洲都正在成為全球“零工經(jīng)濟(jì)”從業(yè)者爭(zhēng)取雇員地位的主場(chǎng)。

而在美國(guó)則傾向于嚴(yán)格區(qū)分零工和勞工，2018年4月，美國(guó)賓夕法尼亞東區(qū)地區(qū)法院的一份裁判認(rèn)定，Uber司機(jī)是獨(dú)立承包商，與Uber并非雇傭關(guān)系。

目前來(lái)看，中國(guó)的零工政策可能更傾向于自由度更高的美國(guó)，如同Uber高管所說(shuō)，新經(jīng)濟(jì)模式下，“簡(jiǎn)單套用舊的勞動(dòng)雇傭法規(guī)”并不合適。

當(dāng)然，至于中國(guó)騎手的保障試行辦法到底如何落地，目前并無(wú)定論。從短期來(lái)看，為騎手繳納工傷保險(xiǎn)，可能會(huì)提升美團(tuán)的支出，但長(zhǎng)期來(lái)看，唯有騎手利益得到保障，才能保證這一群體的穩(wěn)定，所謂水大魚大，騎手和外賣平臺(tái)的長(zhǎng)期利益一致，一榮俱榮一損俱損。

美團(tuán)十一年，剛至中局，關(guān)卡在前，美團(tuán)需要以實(shí)際表現(xiàn)回應(yīng)所有疑問。這么來(lái)看，費(fèi)率透明化和對(duì)騎手負(fù)責(zé)的表態(tài)可能是一個(gè)新開始。